Компания Donerail ведет переговоры о приобретении MarineMax в рамках сделки на сумму 1 млрд долларов США, оплата производится наличными.
верфь MarineMax в Форт-Майерсе
Американский хедж-фонд Donerail Group предложил приобрести компанию MarineMax по цене 35 долларов за акцию в рамках сделки с оплатой наличными.
«Незапрошенная» сделка, что было подтверждено компанией MarineMax в своем заявлении. Оценочная стоимость компании, предоставляющей услуги для суперъяхт, составляет чуть более 1 миллиарда долларов.
Предложение поступило после периода нарастающего давления со стороны Donerail, давнего акционера, владеющего почти 5 процентами акций. В последние месяцы группа, как сообщается, призывала MarineMax внести существенные изменения, включая смену генерального директора и продажу компании, в свете «неэффективного распределения капитала, ошибочной стратегии и неспособности контролировать финансовые вопросы». По данным Reuters.
Компания MarineMax имеет более 120 представительств, включая более 70 дилерских центров и 65 марин по всему миру. Основанная в 1998 году и имеющая штаб-квартиру в Клируотере, штат Флорида, компания предлагает услуги по продаже, брокерским услугам, финансированию, страхованию и техническому обслуживанию яхт.
В понедельник (2 февраля 2026 года) акции MarineMax торговались примерно по 26.09 доллара, что оценивало компанию примерно в 575 миллионов долларов.
Источники Reuters также утверждают, что MarineMax связалась с банкирами Wells Fargo в начале этого года после получения предложения, в то время как Donerail и ее инвестиционные партнеры привлекли Jefferies для продолжения процесса поглощения.
Компания Donerail Group, базирующаяся в Санта-Монике, была основана в 2018 году Уиллом Уайаттом и Уэсом Калвертом. Она специализируется на «инвестировании и консультировании компаний, проходящих стратегическую трансформацию или находящихся на критических переломных этапах».
Повышается интерес к MarineMax.
Те же источники Reuters сообщают о дальнейшем интересе к MarineMax, при этом другие компании потенциально могут претендовать на часть ее бизнеса по управлению пристанями для яхт.
Предложение компании Donerail появилось незадолго до Международной выставки лодок в Майами, которая пройдет с 11 по 15 февраля, и в преддверии ежегодного собрания акционеров MarineMax, запланированного на 3 марта 2026 года. На собрании акционеры проголосуют за состав совета директоров, и на выборы будут выдвинуты три из семи директоров компании, включая генерального директора Бретта Макгилла.
Макгилл, сын основателя MarineMax Билла Макгилла, возглавил компанию в 2018 году и стремился превратить ее из преимущественно розничного оператора в интегрированный морской бизнес. Эта стратегия включала приобретение оператора яхтенных пристаней. Island Global Yachting в 2022 годучто привело к увеличению долга MarineMax.
Цена акций MarineMax выросла на 8 процентов с начала года. Это подтверждается и отчетом компании, опубликованным в прошлом месяце, о том, что продажи в сопоставимых магазинах выросли на 10 процентов в первом квартале 2026 финансового года.
Однако за последние 12 месяцев акции упали на 12 процентов. За пятилетний период акции показали худшие результаты, упав на 37 процентов, в то время как более широкий индекс S&P 500 вырос на 82 процента.
